貝萊德加入DTCC 114兆美元的股票與國庫券代幣化推動計畫

貝萊德（BlackRock）已加入存管信託與清算公司（DTCC）的一項試點計劃，該計劃已開始在一個資產規模約達114兆美元的市場基礎設施內，對股票及美國國庫券進行代幣化。 據《華爾街日報》報導，貝萊德、摩根大通（JPMorgan）、高盛（Goldman Sachs）、先鋒集團（Vanguard）、紐約證券交易所（NYSE），以及近40家金融機構正參與DTCC最新推出的代幣化倡議。此次試點聚焦於已存放於清算所內的證券，使參與機構得以在DTCC現有託管框架內，測試基於區塊鏈的傳統金融資產版本。 試點第一階段已啟動，DTCC率先對微軟（Microsoft）與Circle的股份，以及景順（Invesco）QQQ信託基金、道富（State Street）SPDR標普500 ETF，以及貝萊德旗下iShares 0–3個月國庫債券ETF的份額進行代幣化。DTCC表示，這些代幣化資產將透過區塊鏈基礎設施儲存在清算所內；參與機構將在試驗期間，以這些資產進行實時區塊鏈交易，涵蓋抵押品轉移、回購協議（repo agreements）與股權交易等場景。該計畫預計在當前測試期結束後，於10月進入正式營運階段。 另據DTCC透過即時更新確認，摩根大通已成功完成本次試點中的首筆轉換——將景順QQQ信託ETF（QQQ）的股份轉為代幣化的現實世界資產（RWA）。@jpmorgan 已成功完成一項涉及 @InvescoUS QQQ信託（QQQ）的股權代幣轉換，為代幣化技術在受信任市場基礎設施內的實際應用提供了具體範例。了解更多：https://t.co/XDeUkl4aNJ pic.twitter.com/UzmeR3XIaR DTCC指出，此項轉換證明：傳統證券的代幣化版本可在既有市場基礎設施中正常運作，同時完整保留原資產所具備的同等流動性、投資人保障、透明度與所有權權益。 與採用以太坊（Ethereum）或Solana等公開Layer 1區塊鏈不同，DTCC選擇根據參與機構所選基礎設施，於其私有Hyperledger Besu區塊鏈或Canton Network上完成交易結算。此做法可確保結算活動始終發生於專為受監管金融市場設計的許可型（permissioned）區塊鏈環境中。 與此同時，隨著代幣化持續獲得主要金融機構青睞，本項目亦應運而生。英國財政部亦正透過其「批發數位市場任務小組」（Wholesale Digital Markets Taskforce），推進一項規模達330億英鎊的代幣化計畫；貝萊德、摩根士丹利（Morgan Stanley）與高盛均參與其中。 此外，規劃範疇更已超越當前試點。正如crypto.news先前報導，DTCC與Stellar開發基金會（Stellar Development Foundation）正合作，在Stellar公共區塊鏈上準備DTC託管資產代幣化服務。雙方已將首批實時代幣化資產的上線時間定於2027年上半年，並由此將Stellar納入DTCC日益成形的多鏈代幣化策略之中，使其成為DTCC所支援的公共區塊鏈網絡之一。 然而就目前而言，活躍進行中的試點仍聚焦於許可型區塊鏈基礎設施，讓參與機構得以在DTCC既有的清算與託管系統內，先行測試代幣化證券，待整體計畫進一步擴展前，累積實務經驗與操作信心。