EWY ETF 資產躍升至 230 億美元，但三星和 SK 海力士的風險依然存在
iShares MSCI South Korea ETF (NYSE:EWY) 今年表现不俗，得益于三星（Samsung）和 SK Hynix 的持续飙升。今年以来，该基金已上涨 87%，跑赢了追踪纳斯达克 100 指数等其他热门美国基金。然而，该基金近期可能面临回调的风险。
EWY ETF 面临重大风险
今年以来，韩国股市飙升，得益于持续的人工智能热潮，将三星和 SK Hynix 等顶级股票推至历史新高。
这种增长导致韩国和美国投资者对这些股票的需求增加。数据显示，EWY ETF 在过去 12 个月里增加了超过 56 亿美元的资产。这一增长使其总资产超过 230 亿美元。
然而，该基金面临一些重大风险。首先是三星和 SK Hynix 在其构成中占有不成比例的影响力。作为最大的内存芯片制造商，SK Hynix 占该基金的 28.40%，而三星占 23.7%。作为 SK Hynix 的主要投资者，SK Square 占该基金的 4.54%。
另请阅读：埃隆·马斯克“公认的天才”：NBA 球星科比·布莱恩特曾从未来万亿富翁那里获得关键投资建议
这三家公司占该基金的 56.7%，这解释了为何它在过去 12 个月里大幅上涨。然而，风险在于，当这三只股票回调时，该基金将出现回调。周五发生的情况就是如此，在三星和 SK Hynix 回调后，该基金下跌了 3.77%。
另一个关键风险是，持续的韩国股市反弹在很大程度上是由散户投资者推动的，其中许多人似乎受到害怕错过（FOMO）情绪的驱动。数据显示，今年韩国综合股价指数（KOSPI）的散户投资飙升至 518 亿美元，而保证金债务增加了 71%，达到 120 亿美元以上。
历史上，这种市场狂热时期之后，往往会出现投机情绪消退的急剧回调。这种风险有助于解释为什么许多外国投资者尽管市场强劲反弹，但仍继续减少对韩国股票的敞口。
EWY 股票已形成风险模式
EWY 股票图表 | 来源：TradingViewEWY ETF 股票在 217 美元处形成了双顶形态，颈线位于 6 月 5 日的最低点 174.60 美元。
与此同时，MACD 指标表明已形成看跌背离形态。当指标的两条线都在下跌时，就会出现这种形态。在这种情况下，它们形成了看跌交叉并指向下方。
因此，该股票在短期内有进一步下跌的风险。如果发生这种情况，它将跌至颈线 174.60 美元。如果发生这种情况，将确认进一步下跌。
另请阅读：美国与伊朗的休战因霍尔木兹袭击油轮而紧张，增加了能源市场风险
图片：Shutterstock